股指期貨套利（四）什么是跨品種套利
來源：法律編輯整理
時間： 2023-06-06 16:31:22
456 人看過
股指期貨的跨品種套利是利用兩個不同的但具有相關(guān)性的股指期貨品種，而這些指數(shù)之間肯定存在一定的相關(guān)性，因此未來很可能存在套利機(jī)會，但效果如何還需要等相關(guān)指數(shù)期貨上市后進(jìn)行一段時間的跟蹤和觀察。一般而言，跨品種套利在各種套利方式中的風(fēng)險相對較大。這是因?yàn)樵谝欢l件下，相關(guān)品種的相關(guān)系數(shù)有可能發(fā)生較大變化。
例：假如未來同時上市了滬深300指數(shù)合約和中證500指數(shù)合約，由于兩個指數(shù)包含的股票組合不同，滬深300指數(shù)代表的是兩市最大市值的藍(lán)籌股，而中證500指數(shù)是在除去滬深300指數(shù)和市值最大前300名股票之后的前500名股票，代表的是二線股票，當(dāng)板塊輪動時，就可以利用這兩個指數(shù)期貨合約對沖，賺取兩大板塊之間的利差。比如當(dāng)藍(lán)籌股大漲而其它股票滯漲的二八現(xiàn)象時，就可以買入滬深300指數(shù)合約而做空中證500指數(shù)合約，反之當(dāng)市場出現(xiàn)藍(lán)籌股滯漲，其它股票補(bǔ)漲時，就可以做空滬深300指數(shù)期貨和做多中證500指數(shù)期貨，由于股指期貨的杠桿效應(yīng)，這種方式常常風(fēng)險不如單做某個品種股指期貨，而收益卻不低。
我們只要能判斷出藍(lán)籌股和二線股票的相對強(qiáng)弱，就可以采取跨品種套利的策略。
二八現(xiàn)象時八二現(xiàn)象時當(dāng)前兩個月后盈虧
聲明：該文章是網(wǎng)站編輯根據(jù)互聯(lián)網(wǎng)公開的相關(guān)知識進(jìn)行歸納整理。如若侵權(quán)或錯誤，請通過反饋渠道提交信息， 我們將及時處理。【點(diǎn)擊反饋】
擴(kuò)展閱讀
-
期指跨期套利策略：什么是蝶式套利
248人看過
-
股指期貨跨期套利：實(shí)例分析過程
425人看過
-
期指跨期套利策略：牛市套利和熊市套利
288人看過
-
股指期貨的套利原理
178人看過
-
股指期貨套利策略篇：期現(xiàn)套利的方法分析
409人看過
-
股指期貨期現(xiàn)套利也存在各種風(fēng)險
284人看過
律師服務(wù)
熱門律師推薦
更多期貨套利相關(guān)文章
-
一、跨期套利簡介套利交易是海外股指期貨市場上一種成熟的投資方式，相比于單向的投機(jī)交易來說，套利交易的風(fēng)險相對較小，收益更為穩(wěn)定，因此非常適合資金量大、追求穩(wěn)定收益的投資者采用。期貨金越大，但相對收益率卻越低；但同時，套利操作的收益率并不完全依賴于價差的概率分布，并非越高的概率分布就能獲得越高的收益率。因此，根據(jù)收益率最大化原則可以選擇一個最優(yōu)套利區(qū)間。由于該模型每次只下單1手，因此無需考慮沖擊成本，但對于持續(xù)高于上界或下界的價差，下單量會持續(xù)增大，占用保證金的數(shù)額也將不斷擴(kuò)大，因此我們后續(xù)將更詳細(xì)的考慮資金管理方面的問題以及模型的進(jìn)一步優(yōu)化。2023-06-06226人看過 -
期貨市場比如某甲在13700元買進(jìn)R308（即2003年8月交割的天然膠合約）、計(jì)劃在R311上拋出，假如要在同一時間完成、二者之間的價差（也叫基差）必須大到什么程度才有利可圖呢？這里涉及這樣一些費(fèi)用：從事套利在期貨市場上投入保證金的利息支出；購買天然膠的貨款所占用資金的利息支出；8--11月的倉儲費(fèi)用；增值稅：（賣價-買價）X0.17；假設(shè)以上項(xiàng)目內(nèi)容合計(jì)為350元，就意味著當(dāng)在同一時間R308為13700元/噸、R311為14050元/噸以上時，理論上同時買R308賣R311是穩(wěn)賺不賠的。如果你還不急于“兌現(xiàn)”，這期間只要假設(shè)R312比R311高出一定的價位、都可以在平掉原來持有的R311合約的同時、轉(zhuǎn)拋R312。再介紹一個極端的例子（這是我在1996年底為國家儲備局設(shè)計(jì)的套利方案）：儲備局常年要囤積一定數(shù)量的天然膠，假如想通過期貨市場從事套利，在同一時間不同合約之間的價差呈什么樣的比價時其才2023-06-06322人看過 -
![[期貨]期貨套利](http://att.110ask.com/tutuku/999/999999/19jihv5rcpef6.jpg?x-oss-process=image/resize,w_300)
期貨套利是指利用相關(guān)市場或者相關(guān)合約之間的價差變化，在相關(guān)市場或者相關(guān)合約上進(jìn)行交易方向相反的交易，以期在價差發(fā)生有利變化而獲利的交易行為．如果發(fā)生利用期貨市場與現(xiàn)貨市場之間的價差進(jìn)行的套利行為，那么就稱為期現(xiàn)套利．如果發(fā)生利用期貨市場上不同合約之間的價差進(jìn)行的套利行為，那么就稱為價差交易．正是由于期貨市場上套利行為的存在，從而極大豐富了市場的操作方式，增強(qiáng)了期貨市場投資交易的藝術(shù)特色．在價差交易剛開始出現(xiàn)時，市場上的大多數(shù)人都把它當(dāng)成是投機(jī)活動的一種，而伴隨著該交易活動的越來越平凡的發(fā)生，影響力越來越大的時候，套利交易則被普遍認(rèn)為是發(fā)揮著特定作用的具有獨(dú)立性質(zhì)的與投機(jī)交易不同的一種交易方式．期貨市場套利的技術(shù)與做市商或普通投資者大不一樣，套利者利用同一商品在兩個或者更多合約之間的價差，而不是任何一合約的價格進(jìn)行交易．因此，他們的潛在利潤不是基于商品價格的上漲或者下跌，而是基于不同合約月份之間價差2023-06-06348人看過 -
期現(xiàn)套利股指期貨套利交易可以分為基差套利和價差套利。基差套利即期現(xiàn)套利;價差套利包括跨期套利、跨市套利、跨品種套利，價差套利由于依賴歷史真實(shí)數(shù)據(jù)的統(tǒng)計(jì)規(guī)律，因此需要在市場成熟后才能體現(xiàn)強(qiáng)大的生命力。因此，滬深300股指期貨推出初期，期現(xiàn)套利將是最受歡迎的投資策略。期現(xiàn)套利是利用期貨實(shí)際價格與理論價格不一致，同時在期現(xiàn)兩市進(jìn)行相反方向交易以套取利潤的交易。當(dāng)期價高估時，買進(jìn)現(xiàn)貨，同時賣出期價，通常叫正向套利;當(dāng)期價低估時，賣出現(xiàn)貨，買進(jìn)期貨，叫反向套利。由于套利交易是在期現(xiàn)兩市同時進(jìn)行，將利潤鎖定，不論價格漲跌，都不會有風(fēng)險，故常將期現(xiàn)套利稱為無風(fēng)險套利，相應(yīng)的利潤稱為無風(fēng)險利潤。從理論上講，這種套利交易不需資本，因?yàn)橘Y金都是借貸來的，所需支付的利息已經(jīng)考慮，那么套利利潤實(shí)際上是已經(jīng)扣除機(jī)會成本之后的凈利潤，是無本之利。如果實(shí)際期價既不高估也沒低估，即期價正好等于期貨理論價格，則套利者顯然無法獲取套2023-04-22101人看過
-
計(jì)算公式一：暫不考慮交易費(fèi)用，期貨交易所需占用的期貨，按照單利計(jì)算；r2為市場融券利率，按照單利計(jì)算。定價原理：股指期貨的定價利用的是無風(fēng)險套利原理，即股指期貨的價格應(yīng)當(dāng)消除無風(fēng)險套利的機(jī)會，否則就會有人進(jìn)行套利。股指期貨的價格基本是圍繞現(xiàn)貨指數(shù)價格上下波動，如果無風(fēng)險利率高于紅利率，則股指期貨價格將高于現(xiàn)貨指數(shù)價格，而且到期時間越長，股指期貨價格相對于現(xiàn)貨指數(shù)出現(xiàn)升水幅度越大；相反，如果無風(fēng)險利率小于紅利率，則股指期貨價格低于現(xiàn)貨指數(shù)價格，而且到期時間越長，股指期貨相對與現(xiàn)貨指數(shù)出現(xiàn)貼水幅度越大。對于一般的投資者來說，只要了解股指期貨價格與現(xiàn)貨指數(shù)、無風(fēng)險利率、紅利率、到期前時間長短有關(guān)就可以了。實(shí)際上，由于套利是有成本的，因此股指期貨的合理價格實(shí)際是圍繞股票指數(shù)現(xiàn)貨價格的一個區(qū)間。只有在價格落到區(qū)間以外時，才會引發(fā)套利。2023-06-0680人看過 -
一般而言,套利交易的風(fēng)險較低,比較適合于風(fēng)險偏好程度較低的投資者。但在實(shí)際操作中,套利交易的一些風(fēng)險仍然需要投資者加以關(guān)注,主要包括以下幾種。沖擊成本風(fēng)險在進(jìn)行期現(xiàn)套利構(gòu)建股票現(xiàn)貨的組合時,可能由于股票市場的流動性不足而產(chǎn)生較高的沖擊成本,即成交價高于（買入時）或低于（賣空時）計(jì)算套利時的股價,從而影響套利收益。實(shí)際操作中,套利者往往會對沖擊成本形成一定的預(yù)估,以拓寬無套利區(qū)間。然而沖擊成本的預(yù)估精確度與套利決策仍高度相關(guān),體現(xiàn)為錯失一些套利機(jī)會或者套利后收益為負(fù)。跟蹤誤差風(fēng)險由于種種原因,期現(xiàn)套利所構(gòu)建的股票組合通常無法完全復(fù)制標(biāo)的指數(shù)成份股,從而形成一定的跟蹤誤差。這些原因可能包括:其一,由于滬深300指數(shù)樣本較大,構(gòu)建相應(yīng)的股票組合需要大量的資金;其二,按照權(quán)重匹配的原則,在構(gòu)建時通常會出現(xiàn)不滿一手（100股）的股數(shù)。其三,構(gòu)建股票組合時,其中某些股票漲?；蛲Ｅ频?必須對組合進(jìn)行調(diào)整2023-06-06326人看過 -
期貨套期保值，主要是因?yàn)樗麩o法預(yù)測市場價格在未來一段時間內(nèi)的變動方向，為了避免損失，他寧肯放棄可能獲得的收益。而這種自愿放棄獲取更大收益的機(jī)會，就是機(jī)會成本。套期保值者在期貨市場上進(jìn)行套期保值時并不能將風(fēng)險全部轉(zhuǎn)移出去，而是要承擔(dān)期貨市場價格與現(xiàn)貨市場價格變化不一致時的風(fēng)險即基差風(fēng)險；現(xiàn)代組合投資套期保值理論更加注重如何計(jì)算最小風(fēng)險保值比率和對風(fēng)險的控制，以達(dá)到收益的最大化。最小風(fēng)險保值比率它是隨著時間的推移，根據(jù)交易者對風(fēng)險偏好程度，對期貨市場價格預(yù)期的方向以及對期貨價格預(yù)期的置信程度差異而變化的，因此他們的套期保值是一種動態(tài)的套期保值（dynamic-hedging）。最小風(fēng)險保值比率的計(jì)算，在美國、英國、新加坡等成功推出股指期貨交易的國家，最小風(fēng)險保值比率的計(jì)算方法以歷史數(shù)據(jù)方法為主，如OLS、GARCH、ECM等方法，這類方法是基于對歷史數(shù)據(jù)的回歸分析來確定最小風(fēng)險保值比率的，其前2023-06-06391人看過 -
股指期貨股指期貨不僅能為投資者提供多元化的投資方式，而且能為投資者，特別是機(jī)構(gòu)投資者提供了一種風(fēng)險對沖工具。隨著全球經(jīng)濟(jì)一體化程度的不斷加深，國內(nèi)資本市場與國際資本市場聯(lián)動性空前密切，國際資本市場的變幻莫測的風(fēng)險，極易傳遞到國內(nèi)市場，很難做到獨(dú)善其身。如果沒有期貨管理人在面臨較大的系統(tǒng)風(fēng)險時，會采取積極的套期保值行為對沖股票組合的系統(tǒng)風(fēng)險，但這種對沖是暫時的選擇，在系統(tǒng)性風(fēng)險充分釋放后將期貨頭寸平倉，而不進(jìn)行反向現(xiàn)貨交易。也就是說，積極套期保值策略是在一段時間內(nèi)對股票組合進(jìn)行套期保值，在系統(tǒng)性風(fēng)險釋放后又恢復(fù)了原有股票組合系統(tǒng)風(fēng)險暴露。消極套期保值以風(fēng)險最小化為目標(biāo)，不涉及對股票現(xiàn)貨市場未來走勢的預(yù)測，僅僅是通過在期貨市場和現(xiàn)貨市場同時進(jìn)行反向操作。這種套期保值者參與股票指數(shù)期貨的目的在于減少甚至完全規(guī)避他們在股票現(xiàn)貨市場中所面臨的系統(tǒng)性風(fēng)險，對他們而言，重要的不是在股指期貨中獲利，而是通過持有股2023-06-06386人看過
-
招商證券投資理財知多點(diǎn)一、套期保值的一般原理套期保值是指在期貨市場上買入(或賣出)與現(xiàn)貨市場交易方向相反、數(shù)量相等的同種商品的期貨合約，無論現(xiàn)貨市場價格怎樣波動，最終都能取得在一個市場上虧損同時在另一個市場上盈利的結(jié)果，并且虧損額與盈利額大致相等，從而達(dá)到規(guī)避風(fēng)險的目的。套期保值之所以能規(guī)避價格風(fēng)險，是因?yàn)槠谪浭袌錾洗嬖谝韵禄窘?jīng)濟(jì)原理：1、同種商品的期貨(或股指期貨)價格走勢與現(xiàn)貨(標(biāo)的指數(shù))價格走勢一致。2、現(xiàn)貨市場與期貨市場的價格隨期貨合約到期日的臨近而趨于一致(最后結(jié)算價)。3、商品(或投資組合)套期保值是用較小的基差風(fēng)險替代較大的現(xiàn)貨價格風(fēng)險。二、套期保值的類型按照在期貨市場上所持的頭寸，股指期貨套期保值又分為賣出套期保值和買入套期保值。賣出套期保值是套期保值者首先賣出期貨合約即賣空，持有空頭頭寸，以保護(hù)他在現(xiàn)貨市場中的多頭頭寸(股票投資組合)，旨在避免價格下跌的風(fēng)險，通常為基金2023-06-06329人看過 -
期貨套利期貨合約是標(biāo)準(zhǔn)化合約，規(guī)定了商品的各項(xiàng)條款，價格是唯一變量。交易由交易所組織，具有法律效力。期貨價格通過公開競價產(chǎn)生，我國采用電腦交易。交易所擔(dān)保履行合約，不允許私下交易。期貨合約可通過交收現(xiàn)貨或?qū)_交易履行或解除合約義務(wù)。 期貨合約是一種標(biāo)準(zhǔn)化合約，規(guī)定了商品品種、數(shù)量、質(zhì)量、等級和交貨時間等條款。價格是唯一的變量。期貨合約是在期貨交易所組織下成交的，具有法律效力。期貨價格是在交易所的交易廳里通過公開競價方式產(chǎn)生的。我國采用電腦交易。期貨合約的履行由交易所擔(dān)保，不允許私下交易。期貨合約可以通過交收現(xiàn)貨或進(jìn)行對沖交易來履行或解除合約義務(wù)。 期貨市場的套利策略與合約選擇 期貨市場的套利策略與合約選擇是投資者在期貨交易中需要關(guān)注的重要方面。套利策略是指利用不同市場、不同合約或不同時間段之間的價格差異進(jìn)行買賣，從中獲取利潤的交易策略。在選擇套利合約時，投資者需要考慮多個因素，如合約的流動性、交易2024-01-05244人看過 -
期現(xiàn)套利股指期貨期現(xiàn)套利風(fēng)險較小，已成為業(yè)界普遍追捧的投資方式。雖然其原理非常簡單，可在操作實(shí)務(wù)上，卻往往要考慮眾多細(xì)節(jié)，微薄的套利空間下，正是這些細(xì)節(jié)的處理決定著套利的成敗。以下就對套利過程中可能出現(xiàn)的各個細(xì)節(jié)進(jìn)行分析。到期日效應(yīng)：提前平倉是上策根據(jù)國外市場統(tǒng)計(jì)顯示，具有期貨現(xiàn)貨組合的長期跟蹤誤差較小。除息密集期處理辦法由于滬深300指數(shù)在樣本股除息時，指數(shù)采用自然回落的方式，而不進(jìn)行調(diào)整。根據(jù)此規(guī)則，在樣本股密集分紅除息前，能夠進(jìn)行除息套利。在權(quán)重較大的樣本股密集分紅除息期間，即使套利空間較小甚至為零，也可獲得收益。在分紅除息前，買入現(xiàn)貨組合同時賣出同等金額的指數(shù)期貨。等權(quán)重股除息之后，現(xiàn)貨指數(shù)自然回落，期貨指數(shù)會隨之回落，兩邊同時平倉，分紅即為取得的額外利潤。成份股停牌處理辦法在現(xiàn)貨復(fù)制中，如果存在樣本股停牌情況，會影響套利的質(zhì)量，影響程度視停牌股票權(quán)重大小而定，權(quán)重越大，現(xiàn)貨復(fù)制的跟蹤誤差2023-06-06318人看過 -
股指期貨將于2010年4月16日正式上市，分析人士認(rèn)為期貨上升、信貸規(guī)模收縮，打壓資產(chǎn)泡沫。在這種情況下，盡管經(jīng)濟(jì)長期向好，但中短期內(nèi)資金面受到較大影響，A股市場較大概率仍將維持弱勢振蕩。股指期貨在這種情況下推出，作為對沖系統(tǒng)性風(fēng)險、買空賣空的工具，將成為風(fēng)險偏好程度相對較高的短期游資的重要盈利手段，同時有助于大多數(shù)機(jī)構(gòu)資金堅(jiān)持價值投資、長期投資。市場的波動程度，將取決于這兩股力量的相互博弈，總體波動性減小、部分個股階段性波動性加大的概率較大。第2種可能：世界經(jīng)濟(jì)和中國經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇跡象模糊，甚至發(fā)生二次探底，經(jīng)濟(jì)政策以保增長為主，利率大致維持不變、信貸規(guī)模僅小規(guī)模地進(jìn)行結(jié)構(gòu)性調(diào)整，相對寬容資產(chǎn)泡沫。在這種情況下，由于長期趨勢不明朗，價值投資面臨強(qiáng)不確定性，A股市場的投機(jī)性將增強(qiáng)，可能重復(fù)2006—2008年先大漲后大跌的歷史。股指期貨在這種情況下推出，將成為助長大漲大跌的因素，增加市場的波動程2023-06-06412人看過
-
股指期貨從理論上講，一旦股指期貨價格偏離上述持有成本模型下的理論定價，就可以進(jìn)行套利交易。但是上述定價模型是在忽略了眾多的市場環(huán)境因素的條件下進(jìn)行的，如不考慮期貨偏離這個區(qū)間時，才可以進(jìn)行有效的套利操作。1、正向套利中股指期貨無套利區(qū)間上界的確定正向套利是指在指數(shù)期貨價格被高估、現(xiàn)貨價格指數(shù)被低估的情況下，賣空指數(shù)期貨同時買入現(xiàn)貨指數(shù)的交易模式。通過對正向套利機(jī)制的分析，可以得到股指期貨無套利區(qū)間的上界。由于在t時刻的凈現(xiàn)金流為0，從而在T時刻一旦期貨和現(xiàn)貨市場的總盈虧大于零，就會存在套利機(jī)會。因此，根據(jù)無套利理論，T時刻應(yīng)有如下不等式：2、反向套利中股指期貨無套利區(qū)間下界的確定反向套利是指在指數(shù)期貨價格被低估、現(xiàn)貨價格指數(shù)被高估的情況下，做多指數(shù)期貨同時做空現(xiàn)貨指數(shù)的交易模式。通過對反向套利機(jī)制的分析，可以得到股指期貨無套利區(qū)間的下界。3、股指期貨無套利區(qū)間在分析了股指期貨無套利區(qū)間的上下界后，2023-06-06216人看過 -
期貨套利運(yùn)用股指期貨進(jìn)行套利的機(jī)會，不是散戶可以捕捉到的，市場上出現(xiàn)“散戶也可以用期貨差異進(jìn)行套利。光大證券研究報告指出，對期現(xiàn)套利來說，成本測算非常重要，在套利組合中，成本主要包括手續(xù)費(fèi)用、開倉沖擊成本、預(yù)期平倉沖擊成本和累計(jì)跟蹤偏離。招商期貨研究部總經(jīng)理黃耀民認(rèn)為，一般三個月內(nèi)交割的期現(xiàn)價格有2%~3%的差距情況下，會有比較好的套利機(jī)會。然而他指出，股指期貨的期現(xiàn)套利操作最終不一定獲利，兩者價格未必完全收斂，投資者需要全盤考慮各種情況。另外，黃耀明指出，期現(xiàn)套利和跨期套利有一定的區(qū)別，相比而言跨期套利的交易費(fèi)用以及資金成本均比較小。光大證券指出，在期現(xiàn)套利當(dāng)中，現(xiàn)貨組合構(gòu)建的精確與否，有兩個重要的意義：一是現(xiàn)貨組合對指數(shù)跟蹤的偏離控制得越好，套利過程中的風(fēng)險就越能控制好；二是現(xiàn)貨組合對指數(shù)跟蹤得越好，套利者就越能捕捉更多的套利機(jī)會。光大證券認(rèn)為，期現(xiàn)套利中的現(xiàn)貨組合可以采用滬深300指數(shù)的成份2023-06-06329人看過
#期貨
北京
律師推薦
#期貨
知識導(dǎo)航
經(jīng)濟(jì)糾紛知識頻道
展開
#期貨套利
詞條
期貨套利是指利用相關(guān)市場或者相關(guān)合約之間的價差變化，在相關(guān)市場或者相關(guān)合約上進(jìn)行交易方向相反的交易，以期在價差發(fā)生有利變化而獲利的交易行為。 如果發(fā)生利用期貨市場與現(xiàn)貨市場之間的價差進(jìn)行的套利行為，那么就稱為期現(xiàn)套利；如果發(fā)生利用期貨市場上... 更多>
#期貨套利
最新文章
-
2024-01-05 -
2024-01-05 -
2024-01-05
-
2023-06-13 -
2023-06-13
#期貨套利
相關(guān)咨詢
-
股指期貨期現(xiàn)套利全攻略浙江在線咨詢 2023-04-12股指期貨期現(xiàn)套利全攻略如下： 1、沒有交易費(fèi)用和稅收; 2、市場參與者可以用相同的無風(fēng)險利率借入與貸出資金; 3、允許現(xiàn)貨賣空; 4、若出現(xiàn)套利機(jī)會，投資者將參與套利活動，使套利機(jī)會消失。通常計(jì)算的理論價格是在無套利機(jī)會下的均衡價格。 期貨合約與遠(yuǎn)期合約的主要區(qū)別在于，持有期貨合約與持有遠(yuǎn)期合約不同，需要逐日盯市，會有當(dāng)日無負(fù)債結(jié)算。但是在一定條件下，具有相同標(biāo)的資產(chǎn)的期貨合約與遠(yuǎn)期合約兩者價格相 -
什么是套取返利湖南在線咨詢 2022-10-23需要根據(jù)金額判斷，如果金額較小達(dá)不到量刑標(biāo)準(zhǔn)，屬于違反公司規(guī)章制度的行為，應(yīng)當(dāng)由公司按照規(guī)定予以處罰。如果金額較大，可能涉嫌職務(wù)侵占罪，或者涉嫌詐騙罪，應(yīng)當(dāng)承擔(dān)刑事責(zé)任。 -
網(wǎng)絡(luò)賭博套利是什么上海在線咨詢 2022-07-02你要考慮的網(wǎng)絡(luò)賭博套利的問題，我們可知，充值100元后，下注10元，按照最低賠率1：2，最高賠率1：198。我們按照最低賠率1：2計(jì)算，如果贏了則收入100元本金+10元返利+18元紅包=128元，賺28元;如果下注輸了則收入90元本金+18元紅包=108元，賺8元。 -
套利策略私募是什么？新疆在線咨詢 2022-10-23相對價值(套利)策略最高大上的來啦。相對價值策略一般稱為套利策略。這種策略的核心是利用市場的失靈和定價錯誤來套利。聽上去很高端有沒有。這就像江湖中專門需找對方破綻下手的招數(shù)，出手狠辣，一招制敵。套利策略一般也會結(jié)合多空操作來實(shí)現(xiàn)市場中性，通過買進(jìn)價值相對被低估的資產(chǎn)、賣出價值被高估的資產(chǎn)來獲得無風(fēng)險的收益。這種私募的優(yōu)點(diǎn)是波動率比較低，但當(dāng)市場出現(xiàn)比較大的波動時更容易虧損。由于市場中套利的機(jī)會通常 -
